机构 ，也未授权或聘用其他任何第三方代表头豹研究院开展商业活动。 头豹研究院 概览标签：智算、人工智能、云计算 2025年中国智算云服务行业 人工智能时代下IaaS/PaaS/SaaS的产业机遇 2025 China Large Model Cloud Industry 中国AIコンピューティング産業 2 www.leadleo.com 400-072-5588 中国：云计算系列 计算演进。在此背景下，云服务产业 的价值链被重塑，IaaS、PaaS、SaaS各 层的业务逻辑、商业模式与竞争要素 均发生了深刻变化。本报告旨在深度 剖析AI时代下中国智算云服务行业的产 业新机遇。 ◼ 研究目标 • 绘制智算产业全景图谱 • 解析云厂商在IaaS、PaaS、SaaS各层的 价值实现路径 ◼ 本报告的关键问题 • 智算时代的云服务价值链如何重构？ • MaaS为何是云厂商的“战略必争之地”？ IaaS层产业机遇 ---------- 9 • 云厂商在IaaS层的价值实现路径 ---------- 10 • 核心参与者与客户分类 11 • IaaS层价值增长路径 12 ◆ PaaS层产业机遇 ---------- 13 • 云厂商在PaaS层的价值实现路径 ---------- 14 • MaaS将成为云企业资源汇集入口 ---------- 15 ◆ SaaS层产业机遇 ----------

100000 120000 140000 160000 180000 2019 2020 2021 2022 2023 2024E 2025E 火电 风电+光伏 2.4 新能源快速发展：机遇也是挑战 下载日志已记录，仅供内部参考，股票报告网 根据CPIA预测， 2024年保守情况下全球光伏新增装机约390GW，与23年持 平，乐观情况下能够达到430GW，YOY+10.3%；2024年保守情况下我国光伏新 资料来源：中国光伏行业协会CPIA公众号，海通证券研究所 图：全球光伏新增装机预测（GW） 11 请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明 图：我国光伏新增装机预测 （GW） 2.4 新能源快速发展：机遇也是挑战 下载日志已记录，仅供内部参考，股票报告网 根据CPIA预计，到2025年光伏项目造价将降至3元/瓦。 资料来源：wind，CPIA《2023-2024年中国光伏产业发展路线图》，海通证券研究所测算 算 图：我国光伏成本变化预测（元/W） 图：我国光伏月度新增装机（GW） 请务必阅读正文之后的信息披露和法律声明 12 2.4 新能源快速发展：机遇也是挑战 0 10 20 30 40 50 60 2021-02 2021-04 2021-06 2021-08 2021-10 2021-12 2022-02 2022-04

方面的挑战：第 一， 必须改变适应度函数；第二，必须利用资源使这种变化足够迅速。 复杂性理论与适应度函数 P1 7 能 力 时间 4 6 许多企业正面临生存危机：它们看到了一 个充满机遇的世界，却缺乏捕捉这些机会 的能力。于是，它们被竞争对手超越了。 不断增长的机会与能力之间的差距已成为 高管领导层的关键问题（如左图）。要克 服这一差距，就需要创新思维，并将技术 到更好的解决方案和更好的决策 信息被广泛传播和共享，而不是被隐瞒 多学科 透明 独立 赋能 负责 协作 P4 1 l 哪些机遇当下必须抓住 0l - l 哪些机遇是未来发展方向 02 l 哪些机遇需要果断舍弃 03 成功的度量标准 （ MoS ） 精益价值树（ LVT ） 第 4 章、构建价值驱动的投资组 、有描述（用预期成效表示） 5 、确定潜在的挑战与机遇 6 、有 1 ～ 3 个成功的度量标准 7 、确定潜在的子节点 目标 X 目标名 负责人 业务负责人：名字 产品负责人：名字 技术负责人：名字 用户体验负责人：名 字 项目负责人：名字 描述与客户 - 关于目标和客户的描述 成功度量标准 - 成功的度量标准 挑战与机遇 - 挑战与机遇 LVT 的每个节点（目标、投注或举措）描述

案例，为建设具有广西特色的区块链产业生态，推动数字经济高 质量发展，提供重要基础支撑。 本白皮书结合区块链发展环境，梳理国内区块链政策、技术、 市场、产业、标准等情况，总结广西区块链发展现状，分析广西 区块链发展面临的机遇与困难挑战并提出相应对策建议，旨在为 辅助政府宏观决策、行业创新发展提供决策参考。 广西壮族自治区信息中心（广西壮族自治区大数据研究院） III 目 录 前 言 ············· ···· 14 （六）持续优化产业生态发展 ···································· 14 三、广西区块链应用面临的机遇与挑战 ······························ 16 （一）发展机遇 ·······················································16 （二）面临挑战 ········ 力，人 工智能算法使区块链智能合约具备学习能力，根据实时数据优化 执行逻辑。 （三）产业驱动引领市场投资发展 随着区块链产业快速发展，各地纷纷抢占产业市场空间，区 块链产业发展正迎来新发展机遇。从市场规模上看，2024 年我国 区块链市场规模将达 39.94 亿元1，市场规模保持稳定增长，市场 潜力巨大。据 IDC 预测，2021—2026 年我国区块链市场规模年复 1 数据来源：中商产业研究院发布《2024—2029

利用高效热泵替代化石燃料 锅炉，可节能高达75%。 当下机遇 一揽子政策方案——建筑能效 IEA 2024. CC BY 4.0. Page 8 长期实施家电能效政策，有 望在不提高家电售价的前提 下，将其能耗减半。 与消费者通常会购买的典型 家电产品相比，大多数情况 下，市场中都可以买到能效 水平高出一倍的产品。 当下机遇 根据IEA“2050年净零排放” 情 景下 的各 项 里程 部门外部为其引入重要的专业能效服务，并提供 具有吸引力的一揽子结构化融资方案。 • 与材料循环利用相关的激励措施可以减少市场对 高排放原生材料生产的需求。 信息类 激励类 监管法规类 当下机遇 一揽子政策方案——工业能效 IEA 2024. CC BY 4.0. Page 10 根据IEA“2050年净零排放”情景 下的各项里程碑，到2030年，电 动汽车的销量占比预计将达到 60%，而传统重型货车车队的平 上述激励措施有助于在早期促进电动车的推广应 用，并且可以随着电动车普及率的提高而逐步退 坡。 • 车辆相关的税费和关税等可以通过适当的设置来 激励消费者选购更加高效的车辆。 信息类 激励类 监管法规类 当下机遇 一揽子政策方案——车辆能效 IEA 2024. CC BY 4.0. Page 11 国家政策制定者在推动城市能源转型方面发挥着重要作用。城市与社区和大众有着最直接的联系，因此一方面能够促进政策落实，另一方面又可以有

行业应用标准”。 3. 项目管理业务领域标准 主要包括项目综合管理标准、人力资源管理标准、基础资源管理 标准、采购和合同管理标准、进度管理标准、财务管理标准、变更管 理标准、质量管理标准、风险机遇问题管理标准、沟通汇报宣传管理 标准、交付应用管理标准、文件资料数据和知识管理标准等。 （1）项目综合管理标准 项目综合管理标准用于指导开展项目策划、范围管理、收益（效 益）管理、利益相 涉及相应的活动流程、准则、方法和工具。具有行业特色的或领域专 有的，宜纳入“D 行业应用标准”。跨行业且组织内部通用的，宜纳 入全国质量管理标准体系。 10 （9）风险机遇问题管理标准 风险机遇问题管理标准用于指导项目风险和机遇的识别、评估、 应对和控制等，以及项目问题的确定和解决（含应急管理），涉及相 应的活动流程、准则、方法和工具。具有行业特色的或领域专有的， 宜纳入“D 行业应用标准”。 Quality management — Guidelines for quality management in projects SAC/TC151 归 口 BCI 风险机遇问题管理标 准 0042 项目风险和应急管理指南 0043 项目问题分类分级管理指南 6 BCJ

在人工智能技术的驱动下，特别是大模型的广泛应用，我们正步入一 个充满无限可能与深刻变革的时代。AI不再是遥不可及的未来畅想， 而是赋能千行百业、重塑核心竞争力的关键引擎。AI浪潮带来了前所 未有的机遇，同时也对数字基础设施提出了严峻的挑战。海量数据的 处理、极致的低时延交互、复杂的模型训练与推理，都呼唤着一个更 加敏捷、高效、可靠且智能的AI基础设施底座。 《人工智能就绪度白皮书：企业数智化转型的AI变革路径与评估指南》 人工智能，尤其是生成式AI和大模型的崛起，正以惊人的速度重塑商 业模式、运营流程乃至整个产业生态。这不仅仅是一次技术迭代，更 是一场深刻的认知革命与生产力变革。企业如何在这场浪潮中找准定 位、把握机遇、从容应对挑战，成为摆在每一位领导者面前的时代课 题。 《人工智能就绪度白皮书：企业数智化转型的AI变革路径与评估指南》 白皮书，是我们与思科中国智慧碰撞的结晶。我们深知，AI的成功落 地， 香港特别行政区合伙制事务所，均是与毕马威国际有限公司(英国私营担保有限公司)相关联的独立成员所全球组织中的成员。版权所有，不得转载。在中国印刷。 2 目录 摘要 04 总结与展望 75 新兴AI浪潮下的产业机遇 06 01 企业AI变革之路 21 02 AI Ready硬实力变革关键要素剖析 47 03 AI Ready变革评估体系 64 04 © 2025 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)

助于服务于下游的运输、工业制造等产业， 已经成为未来发展趋势。 05 06 第二章：风电产业发展面临的新挑战 风光大基地、深远海风电、千乡万村驭风计划、老旧风机技改升级……在新的历史机遇面前，中 国风电行业迎来了新的发展机遇，同时也将面临新的挑战。 高可靠性成为行业焦点 从山间到草原，从沙漠到高原，从陆地到海洋，一架架“大风车”拔地而起、迎风转动。陆上风 电机组常年运行在沙漠、戈壁、荒漠等风沙 个国际分公司，以及逾 90 个全 球化 物流中心，总面积超过 26 万平方米，总计备货数量超过 18 万件，保证能在第一时间 为全球各 地的客户提供所需的产品和服务。 可以看到，面对碳中和及数字化的巨大机遇，风电行业雄心勃勃，风电机组向大型化、海上化、 数字化方向迭代的进程必将加速演进，而威图将与业内企业携手，共同探索风电发展更多的 可能性。 在这方面，威图与姊妹公司 EPLAN 打造的 EPLAN 低运营风险、降本增效、提高市场竞争力，为整个风电行业的快速发 展继续带来全 新的技术理念和行业应用解决方案，开创电气工程设计的新时代。 21 22 在国家加紧推进落实“双碳”目标的大背景下，作为主力军的风 电产业迎来了历史性发展机遇期。如何抓住新一轮的发展契机， 依靠全产业链的创新提升风电的经济性，已成为产业界面临的时 代命题。 总 结 值得关注的是，随着风电产业的快速发展，风机价格战也愈演愈烈，对行业的健康可持续

............... 44 第 5 章：新质生产时期智慧园区发展机遇与挑战 ........................................................................................... 45 5.1 新机遇·园区智慧化迎来新机遇 ....................................... 为提高我国智慧园区标准化建设水平、加速园区智慧化和数字化升级、为各园区方提供智慧园区建 设的可行性参考范例，前瞻产业研究院编制了《中国智慧园区发展白皮书（2025）》。白皮书系统性阐述 了智慧园区在新质生产力时期下的新机遇、新挑战、新使命以及新技术，帮助各主体方洞察当前智慧园 区的建设目标、建设框架以及建设现状，并通过评价指标模型探讨了运营管理服务商的最新发展格局， 深入梳理了不同类型智慧园区的发展诉求并对具有代 ”的空间格局。环渤海、长三角、珠三角凭借雄厚的产 业基础及良好的园区载体平台，成为智慧园区的重要聚集区域；长江中部地区借助长江中游城市群联动 发展势头，大力发展智慧园区建设；西部地区依托产业转移机遇，结合各自区域特点和园区产业发展基 础，加快智慧园区建设。整体来看，全国智慧园区建设多点开花、各具特色。 1.4.2 主要类型特点：以开发区为主要载体 开发区作为我国主要的产业园区类型，是

技术人员还应密切关注开源生态在AI时代带来 的新机遇。 IDC认为，组织应通过主动应对技能缺口、革新学习战略并培育“持续适应文化”的组织来释放AI 的潜力，将技术专长与创造力、同理心、伦理判断力等以人为本的技能相结合，以此应对智能时 代的复杂性。如今，企业、教育机构与政府等各方应协同努力，共同培养能够适应未来变化、把 握AI时代发展机遇的ICT技术人才，为构建可持续发展的人才生态提供系统性支撑。 IDC 发布《2025年全球 AI 驱动型组织成熟度模型基准报告》，揭示了各组织当前在AI应用进程中 的所处阶段。数据显示，大多数企业正处于IDC所描述的“AI转折阶段”：51%的组织处于这一 充满机遇的阶段，能够积极识别高投资回报率（ROI）的AI应用场景，但尚未形成标准化实践。 随着组织逐步推进，35%的企业已开始“扩展复制”，在各业务职能领域规模化推广和协调AI技 术落地；另有7%的企业 从“附加AI能力”转为“智能体驱动、AI原生 的未来，系统性地设计、保障并优化技术栈的每一层”。优先进行这些投资，并联合各业务职能 相关方的技术领导者，企业才能更好把握AI驱动转型所带来的优势与机遇。 趋势 3：开源生态系统推动AI普及，助力创新与业务增长 开源AI生态系统正在重塑各类组织获取、定制和部署AI的规则。曾经，AI是资金雄厚的科技巨头 专属领域，如今却已触手可及，无论组织规模