© 华润（集团）有限公司 未经授权 禁止翻 印 智慧消费 消费品与零售行业数字化转型 © 华润（集团）有限公司 未经授权 禁止翻 印 中国广阔的市场空间、强劲的消费能力，给世界经济带来的贡献将是空前的、全方位的，也将给华润等国内外企 业提供难得的发展机遇。 n 持续城市化带来的增量 2020 年， 我国人均 GDP 突破 1 万美元， 总体上已经进入中高收入国家行列，常住人口城镇化率超过 户。 1 人家庭增长 100% （独身）， 2 人家庭增长 60% （丁克）。 • 据尼尔森零售数据监测显示， 2019 年上半年大卖场销售额降幅达 3% ，超市平均销售额增长 2% ，从社会消费品零售份额来看，传统商超份额逐年降低，因此大 型家 庭补货类零售门店经营压力增大，小型及社区类业态面临较好机遇。同时， 90 后在未来 2-3 年逐渐进入家庭生活周期，家庭支出增长，购物品类也在发生 10 全渠道服务提供商 专注顾客 80 后 重品质 90 后 重个性 传统消费品服务商 专注商品 一体化商业服务提供商 专注顾客和商品 消费 观多 元化 商业 模式 变革 消费 主体 更替 • Gartner 发布的 2020 中国 ICT 成熟度曲线显示，边缘计算、

合作方 配方数字化转型 市场报告 目录 快速消费品行业的主要趋势和挑战是什么？ 这些趋势如何影响快速消费品行业？ 前路何在？ 有哪些潜在优势？ 趋势与挑战 鉴于消费者偏好不断变化，商业环境日益复杂， 企业有必要全面重新评估和调整其战略和运营。 11.4% 自有品牌“产品”类别增加。 2.7% 自有品牌“饮料”类别增加。 40% 购物者已改变品牌态度或购买行为。 高达 120% 新冠疫情期间，供应链成本几乎 翻了一番。快速消费品企业一直 面临改善运营的压力。 借助供应链运营数字化和性能智能， 快速消费品企业可显著提升产品 可用性和客户服务水平，增收多达 3%。 在制定和设计阶段，团队必须 开展协作并收集数据以开发配方。 配方数据不会存储在数字模块中。 超过 2/3 的研发人员表示，新品 上市需要 6 个月到一年时间， 有时甚至更长。 快速消费品企业大多会保留配方、 新食品法规、安全标准和配制过程 流程并增加生产错误，导致成本 大幅上升。 企业要想在市场中生存，就必须制定正确的战略， 并调整和简化运营以优化执行。 影响 快速消费品企业大多会专注于满足不断变化的消费者期望， 但他们仍需要简化和优化制造运营。 18% 每年因工厂布局和工艺人体工学欠佳导致 生产效率损失。 47% 快速消费品行业高管表示，及时确保产品 的关键投入和/或保持产品库存是一项重大 挑战。 产品开发 数据存储与管理 运营管理

................................................................5 1. 国家发展改革委 财政部印发《关于加力支持大规模设备更新和消费品以旧换新的若干 措施》的通知.................................................................................... ..........................................................17 1. 北京市发展和改革委员会北京市财政局关于印发北京市加力支持设备更新和消费品以 旧换新实施方案的通知...................................................................................... ...................................................................... 31 3.天津市人民政府办公厅关于印发天津市加力支持消费品以旧换新工作实施方案的通知33 山西省...............................................................................

富的团队，拥有正确的 数字 / 行业 / 职能组合 这将有助于在甲方 GP 团队内部 建立有效的协作关系 § 该团队将结合强大的资源和丰富的数字和采购与供应链经 验，涵盖多个行业，包括石油和天然气、消费品、零售和 通信和高科技。 * 有关咨询公司数字资产，请参见附录 1 (F) 5 数字视角 数字采购蓝图的核心主题 我们对数字化对采购的影响有明确的看法  处于商业和技术的交叉点——“ biz-tech” 愿景规划阶段将利用我们在巴塞罗那和新加坡 的卓越中心，并由我们为能源行业开发的数字 研究和“思想领导力”（包括“ BOOK 3” 和“ BOOK 4...” ）以及为其他行业（包括生 命科学、医疗保健、零售和消费品及服务）开 发的“思想领导力”提供动力。 雄心勃勃、切实可行的路线图 数字计划路线图，其多功能性足以在未来的技 术演变中乘风破浪，同时带来快速和可持续的 效益 该路线图将涵盖端到端采购范围（从采购到物 的卓越中心，并由我们的数字研究和“思想领 导力”（包括“ BOOK 3” 和“ BOOK 4...” ）提供 动力，这些研究和“思想领导力”是为能源行业 以及其它行业（包括生命科学、医疗保健、零 售和消费品及服务）开发的。 雄心勃勃、切实可行的路线图 数字倡议路线图，其多功能性足以在未来的技 术演变中乘风破浪，同时带来快速和可持续的 效益 该路线图将涵盖端到端采购范围（从采购到物 流）。 拟议的举措将基于

投资建议。我们看好 AI 技术在 ToB 物流领域的应用前景，建议关注积极布局 AI 技术、具备较强数字 化 能力和精细化运营能力的物流企业： 1 ）制造业供应链：传化智联、海晨股份； 2 ）消费品供应链： 怡亚通； 3 ）大宗供应链：物产中大、厦门象屿、厦门国贸、浙商中拓。 风险提示： AI 等新技术落地应用不及预期、经济增速不及预期、下游需求低迷、行业竞争加剧等。 2 年，物流的子板块按平均净利率排 序，跨境物流（ 5.8% ） > 快递（ 3.3% ） > 仓储物流（ 2.7% ） > 原材料供应链服务（ 1.1% ） > 公路货运 （ 0.7% ） > 中间产品及消费品供应链服务（ 0.6% ），大宗或者 ToB 物流相关板块利润 率显著低于与 电商消费相关性大的快递、跨境物流板块。 我们认为，过去 ToB 物流企业依赖“规模扩张 + 价格战”争夺市场，但增量红利见顶后，行业亟需提 益提升与产业优化的核心命题。引入人工智能技术有助于实现降本增效的基本目标。 图：各物流子板块销售净利率 SW 原材料供应链服务 SW 中间产品及消费品供应链服务 SW 快递 SW 跨境物流 SW 仓储物流

建筑行业低碳绿色发展的机遇与挑战 第二节 建筑行业低碳绿色发展趋势及领先实 践 第三节 中国建筑行业低碳绿色发展路径“四 部曲” 第七章 消费品行业：引领可持续发展趋势，助力 产业链碳中和 第一节 碳中和对国内消费品企业的战略意义 第二节 国际消费品龙头企业的碳中和发展进 程 第三节 国内消费品企业的碳中和转型之路 第八章 互联网高科技行业：推动运营减排，科技 赋能生态碳中和 第一节 “危”“机”四伏：碳中和时代，互 推动碳 中和的实现。第二章为企业低碳发展的通用指引，介绍跨行业 的碳减排通用方法论以及碳排放基线盘查的具体步骤。第三章 至第九章聚焦重点行业，深入洞察能源行业、重工业行业、汽 车行业、建筑行业、消费品行业、互联网高科技行业及金融行 业所面临的减排挑战及市场机遇，并为其碳中和转型的路径出 谋划策。 实现碳达峰、碳中和是一场广泛而深刻的经济社会系统性 变革，这需要政府政策的引导、金融市场投融资的支持、各行 引，为企业碳中和规划提供思路，然后阐述碳排放基线盘查的 通用方法，为企业碳中和战略目标设定奠定基础。从第三章到 第十章，我们进一步讨论各行业实现碳中和独特的机遇与挑 战，分别聚焦能源、重工业、汽车、建筑、消费品、互联网高 科技及金融七大行业，着眼行业现状，探索适合各行业的转型 举措和低碳发展模式。 第一节 企业低碳发展的通用“六步” 现阶段，虽然对于开启企业碳中和之路的呼声日益高涨，但 是在“内外夹

更新和低碳化、数字化转型。 与此同时，设备更新的相关政策支持还在持续加码，国家发展改革委、财政部等相关部门已经明确 表示，将统筹安排3000亿元左右的超长期特别国债资金，以支持大规模设备更新和消费品以旧换新。 中国大规模设备更新市场的未来充满了无限的可能。在国家政策的有力推动下，在市场需求的持续 扩大中，在技术创新的不断驱动下，我们有理由相信，中国将迎来一个设备更新的新时代，为全球经济 上行。中国经济目前处在一个多期叠加的特殊阶段，库存周期和朱格拉周期触底回升的动能，受到更强 地产周期下行压力的压制，以数字经济为核心的第六波康波周期仍在孕育。在此背景下，推动大规模设 备更新和消费品以旧换新，能够有效地对冲房地产周期深度调整对于经济的拖累作用，促进库存周期切 换，鼓励企业扩大资本开支，助力新一轮朱格拉周期启动。 尤其在设备更新方面，配合着本轮设备更新的巨大需求和AI技术不断迭代的推动，政策适时对企业设 本轮大规模设备更新政策涵盖工业、农业、建筑、交通、能源、教育和医疗多个领域，以提高能 耗、排放、技术等标准为牵引，提高先进产能比重，有利于推动发展新质生产力，助力新一轮朱格拉周 期向上开启。《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》要求，2027年设备投资规模较2023 年提升25%。政策工具支持主要来源于财政补贴和央行再贷款，其中财政补贴平均每年约为330亿— 550亿元。 1.1 设备升级的核心路径：高端化、数智化、

数字化技术高速发展促使产业 整体升级 • 渠道下沉趋势明显 伴随一二线城市布局的基本完成， 探索三线及以下区域的渠道覆盖和 有效渗透，是大部分高绩效消费品 企业的和新举措 • 零售终端扮演更重要角色 随着中国城镇化进程的加剧，零 售终端将在未来的消费品业务中 扮演更为重要的角色 消费者变化趋势 • 网购人群变迁 随着 80 后、 90 后的年龄增长， 主要网购人群首次与主要快消品 客户人群重合。 , 用户体验等在内的一系列服务 通信与 高科技 金融服务 公共服务 消费品 与零售 资源 战略管理 数字化 系统 集成及技术 经营外包 位于 52 个国家的地域性运作 矩阵服务体系确保了咨询公司服务的广泛性和 专业性 咨询公司是全球领先的管理咨询 , 信息技术和外包服 务提供商 43 咨询公司在消费品 / 零售行业相关数字化项目经验 客户 项目范围 战略 分析 系统实施 变革管理 资深和稳定的团队 相对于大部分咨询 /IT 公司 , 咨询公司 数字团队具有更多资深成员 , 从业时间和 经验有保证 团队的资深和稳定性确保了项目可顺利 平稳进行 丰富的项目和实施经验 丰富的快速消费品、电子商务和 CRM 项 目经验的积累，确保丰富的经验和知识  丰富的和技术实施的经验 1 2 3 4 案例：从 2007 年至今，咨询公司与华为形成了战略合作关系，提供从销售到服务， 以及供应链与

................................................................103 1.河南省人民政府办公厅关于印发河南省推动大规模设备更新和消费品以旧换新若干财 政政策的通知.................................................................................... 专项行动 推动大规模设备更新和创新产品扩大应用是加快推进新型工业化， 推动制造业高端化、智能化、绿色化发展的重要抓手，对加快建设现代 化产业体系具有重要意义。为贯彻落实《推动大规模设备更新和消费品 以旧换新行动方案》（国发〔2024〕7 号）部署和《推动工业领域设备 更新实施方案》（工信部联规〔2024〕53 号）要求，推动重点领域大规 模设备更新，保障产业链供应链安全可控，加速创新产品推广应用，制 请 认真组织实施。 常州市市场监督管理局 常州市财政局 2024 年 6 月 17 日 （此件公开发布） 常州市产品碳足迹标识认证补贴实施细则 为贯彻落实《常州市推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方 案》（常政办发〔2024〕18 号），推动动力电池、绿色建材产业绿色低 碳发展，引导和鼓励相关企业积极参与产品碳足迹标识认证创新试点工 作，特制定本细则。 一、支持对象 在常州市区依法登记注册的企业。

(IT) 运营 ( 。 T) 深度融合、数据要素充分利用、创 新应用高效赋能的先进工厂。同时，本指南也适用于采矿、港口、电力等国民经济重点生产领域。 ( 一 ) 建设目标 面向装备、原材料、消费品、电子等行业以及采矿、港口、电力等重点领域，开展 5G 工厂建设，推动 5G 融合 应用向纵深发展。 ( 二 ) 建设原则 遵循规律、需求导向。遵循企业数字化转型发展规律，根据企业战略布局和业务开展需求，基于企业网络应用 重多产线多系统协同优化、数据价值充分释放、集成创新水平提升等能力建设。工厂级 5G 工厂建设，着重跨车间 跨层级互联互通、场景的深度和系统化应用、全要素生产率提升等能力建设。 （二）加快重点行业推广。在原材料、装备、消费品、电子等重点行业和领域，推动发展基础较好、需求较明 确的企业主体，率先建设 5G 工厂，形成数字化、网络化、智能化转型升级标杆 ; 同时，鼓励更多行业企业积极探索 5G 在工业生产各环节创新应用，实现提质、降本、增效、绿色、安全发展。