1 算力基础设施高质量发展行动计划 算力是集信息计算力、网络运载力、数据存储力于一体的 新型生产力，主要通过算力基础设施向社会提供服务。算力基 础设施是新型信息基础设施的重要组成部分，呈现多元泛在、 智能敏捷、安全可靠、绿色低碳等特征，对于助推产业转型升 级、赋能科技创新进步、满足人民美好生活需要和实现社会高 效能治理具有重要意义。为加强计算、网络、存储和应用协同 创新，推进算力基础设施高质量发展，充分发挥算力对数字经 战略需求，稳步提升算力综合供给能力，着力强化运力高效承 载，不断完善存力灵活保障，持续增强算力赋能成效，全面推 动算力绿色安全发展，为数字经济高质量发展注入新动能。 （二）基本原则 多元供给，优化布局。坚持多元发展路线，调动各类市场 2 主体积极性，构建通用、智能和超级算力协同发展的供给体系， 持续优化算力资源地域布局，加强集约化建设，强化算网存用 协调发展，推动新一代信息技术与算力设施融合应用，引导算 数据中心上架率等指标监测，整体上架率低于 50%的地区规划 新建项目应加强论证。支持我国企业“走出去”，以“一带一 路”沿线国家为重点布局海外算力设施，提升全球化服务能力。 2. 推动算力结构多元配置。结合人工智能产业发展和业务 需求，重点在西部算力枢纽及人工智能发展基础较好地区集约 化开展智算中心建设，逐步合理提升智能算力占比。推动不同 计算架构的智能算力与通用算力协同发展，满足均衡型、计算

1 智能汽车：5G+AI促进无人驾驶加速落地 2.2 IoT：技术逐渐突破，巨头加速布局 2.3 目录 CONTENTS 半导体：新需求拉动叠加进口替代，行业迎来黄金机遇 3 行业变局：需求多元、龙头集中、周期减弱 3.1 供需格局：库存主导行业短期景气波动 3.2 大陆半导体行业：贸易战和库存短期扰动不改加速发展大趋势 3.3 产业链分析：建厂潮拉动设备材料、5G+AI带来设计领域新机遇 5G终端发展趋势 功能多 轻薄化 集成度高 非金属外观 散热较差 超高带宽 超高速率 超低延迟 产热高 石 墨 (烯) 散 热 片 叠 加 其 他 多 种 散 热 方 式 散热方式 升级 多元化 手机散热新需求 资料来源：国泰君安证券研究 手机工作时会发热，发热元件与散热元件之间的有效接触面积大部分被空气隔开，空气是热的不良导体，不能有效导热，采用 导热界面器件后能实现热的有效传递 远高于石墨导热片及金属，是很好的散热材料 十分轻薄，顺应智能手机发展趋势 具有电磁屏蔽效应，可以起到屏蔽盖的效果 石墨烯性能优于石墨散热片 石墨烯首次应用于手机散热（华为Mate 20X） 散热方式多元化，液冷散热被采用：除石墨材料外，液冷散热开始被手机厂商采用。三星Note 9中采用的导热铜管中包含“水+ 电碳纤”。采用该方案后，相比Note 8，热管吸热能力提高3倍，导热能力提高3.5倍。 资料来源：华为

发达、数字经济活跃的优势，对算力资源的需求更为突出，且由于资源与能耗限制，这些地区的算力中心服务资源或将率先面临供不应求的局面。算 力中心定制批发业务在不同地理区域的供需格局存在一定差异，为行业参与者带来了多元化的市场机遇与挑战。 ➢ 以环京地区为典型，得益于AI训练需求的持续增长，行业下游需求迅速扩张。在各地区中，环京地区有望率先步入供不应求阶段。预计到2025年， 环京地区将率先迎来区域性价格拐点 智能药物研发 ...... 智能调度 场景 数据 行业 数据 通识 数据 主要行业大模型应用阶段 大模型赋能千行百业 全球AI产业正处于高速发展阶段，AI搜索、具身智能、AI Agent及多模态等多元化需求显著增长，伴随 DeepSeek对开源大模型生态的重塑，AI应用即将步入爆发式增长的新阶段。 14 资料来源： 灼识咨询 全球AI产业蓬勃发展， AI应用即将爆发 AI搜索 具身智能 生物医疗 10,000P 算力 16,000 卡 训练时间 > 3年 训练时间 <1个月 ✓ 集群规模：构建千卡、万卡集群 定制化高带 宽服务通道 定制化基础 设施采购 更高带宽、更 低延迟 多元化电力 供应系统 建设专用变 电站 稳定的大规模 电力供应 专业的运维 团队 7*24 监控 与故障处理 减少故障导致 的训练中断 算力中心 可拓展性 更大的集群规 模 具备富足资

�� �� �� �� �� �� �� �� �� �� �� �� �� �� IDC观点 当前，企业所处的发展环境正在经历深刻变革，新技术、新环境、新业务等 多元因素成为影响企业创新方向的关键。生成式人工智能技术快速发展，更 广泛的行业自动化用例已经无处不在。新的业务形态和商业模式正在持续出 现，企业既要高度关注新的市场机会，也要在面对存量市场竞争时，不断提 力，确保企业IT技术架构始终具备足够的前瞻性和灵活性。 �� 三大变量驱动 第一章 企业云战略向“创造业务价值”方向演进 �.� 新技术、新环境、新业务， 催生企业高质量发展新需求 在业务变化加速和多元化市场竞争态势的影响下，企业的生存和发展都面临诸多 新的挑战。对企业管理者而言，业务持续受到各类不确定因素的影响，运营管理 和决策的难度不断增加。企业如何快速聚焦有利因素，保障核心业务的稳定发 杂性。 �� 多云环境赋能企业增强业务敏捷性和可扩展性，构筑弹性技术服务架构：有 效的多云环境会进一步加速企业面向业务的敏捷能力，支撑多元业务下的复 杂业务架构，并帮助企业在与多个云厂商的合作中时刻保持主动。这对于一 些大型集团型企业和即将开拓多元市场的企业具有更强的吸引力，因为这些 企业可以通过多云建设实现对云资源的优化重组，建立面向未来的、更具弹 性的IT服务能力。在此过程中，除普遍意义上的中心化云服务之外，一些边

随着模型使用方案的平民化，中小企业和个人开发者得以将有限资源聚焦 于 场景创新与技术优化，无需在基础能力建设或算力消耗上投入过多成本。 市场激活：这种高性价比、低门槛的大模型服务模式，将吸引更多初创团队涌入赛道， 催生多元化的应用场景和技术路径，推动行业生态的繁荣发展。 高效创新：在有限算力资源支持下 算法创新模式 突破了算力的“卡脖子”限制 DeepSeek-R1 社会和经济效益 通过基于规则的奖励提供监督信号，作为人类意图和偏好的载体。而当从文本模态扩展 到多 模态甚至全模态场景下时，许多问题会随之呈现： 随着模态数量增加，传统二元偏好或规则奖励是否能够捕捉人类意图的多元偏好或层次 化偏好？ 当多模态扩展到全模态空间，模态交互更加复杂， RL 方法需要做哪些改进？ 不同模态下，模态特有与模态共有的信息如何统一在奖励信号建模中？ 技术对比讨论：从文本模态到多模态 49 RLHF 与 DPO 方法本身是模态无感的，通过数据构造能够直接应用于多模态场景； 但是，多模态对齐的难点在于： 模态数量增加，传统二元偏好是否能够捕捉人类意图的多元偏好或层次化 偏好？ 当多模态扩展到全模态空间 ，模态交互更加复杂 ， RLHF 以及 DPO 是否 还奏效？ 不同模态下，模态特有与模态共有的信息如何统一在偏好建模中？ 出发点： 我们如何在全模态场景中，

模块和扩展功能模块。未来，或有更多 AI 公司以这一模式实现多 病种 AI 的商业落地。 2.1.3 商业化及应用 尽管影像 AI 企业在市场推广时会将重心放在核心的辅助诊疗工具上，但在实际之中， 构成企业营业收入的来源较为多元，涉及的付费主体贯穿了产业的上下游，且在大量场 景之中得到了规模化应用。 2.1.2.1 常见的盈利模式 一、医院－销售影像 AI 诊断解决方案： 开发和销售医学影像诊断解决方案是影像 AI 患者身上看到更明显的药物成效。 最终，埃格林医药有效提高了入组患者选择效率，减少了试验中的不确定性，并使新药 更具个性化特征。缩减入组人数的方案也获得了监管机构的认可。 晶泰科技则是通过产品多元化策略分散风险。其智能自动化解决方案，该业务分为“固 态研发”与“自动化研发试验室”两个部分，在近期 3 年内保持着强劲涨势。 传统固态研发方法无法根据过往的数据及刊物有效预测可能形成特定分子的正确晶体 数据质量与多样性 AI 预测模型的效能高度依赖于数据的质量和多样性。在临床阶段，模型需处理来自不同 患者的多元异构数据，这些数据由基因数据、健康记录和药物反应等数据组成，含有噪 音、不完整性和偏差性，且差异性巨大。对此，AI 企业还需进一步优化算法，尝试实现 低成本高质量地处理分析上述多元异构数据。  监管合规 FDA 在医疗器械领域已形成较好的监管机制，对 AI 算法等出具了明确要求，但在制药

• 学习/培训模式发⽣改变 • 医⽣临床决策影响模式发⽣改变 • 科研与学术⽅式和效率 医⽣ • 数据驱动的精细化监管：⽐如药占⽐/集采 vs&药品经济学 • 数据安全和合规重构 • 多元⽀付体系（商业参与度更强） 监管 15 DeepSeek对于医疗体系有那些影响？-患者 • 患者⾏为“消费者化”：医疗信息透明化，患者有更多 主动权→⼤模型成为患者信息来源 • “数字健康 字孪⽣”患者群体，提⾼招募效率 • 剂量探索：通过强化学习算法模拟不同 剂量⽅案的效果，缩短1期的试验周期 试验设计优化 • 去中⼼化试验⽀持：居家数据采集与依 从性管理 • 院外数据的⾃动采集和综合分析 试验执⾏多元 • 医院侧：电⼦病历⾃动化 • CRO/企业：辅助⽂档处理、数据分析 等重复⼯作 • 企业：申报材料的准备 执⾏效率提升 25 “若临床时间缩短1年，研发回报率IRR提升⾄9.5%；

问题“接诉即办”工作的实施方案》，明确了改革措施和工作机制。10 月，北 12 京市委市政府印发《关于进一步深化“接诉即办”改革工作的意见》，健全全渠 道受理、诉求分类处理等十个机制，推进主动治理、依法治理、多元治理、数据 治理。 三是“主动治理”阶段。2021 年起，北京市结合党史学习教育，把接诉即 办作为“我为群众办实事”实践活动的主抓手，建立“每月一题”工作机制，聚 焦市民反映最集中的民生问题 供更加精准的服务。大模型的应用，优化了诉求全流程管理，实现了政务咨询的 快速解答、派单推荐的高效精准、群众诉求的智能导办以及回访考核的“零干预” 智慧化应用。通过深度挖掘市民诉求大数据，北京市推进了市民诉求数据与多元 数据的广泛联动和多维度分析，充分发挥了接诉即办“智慧大脑”的参谋辅助作 用，为市委、市政府的决策提供了有力支撑。此外，热线信息系统的持续优化升 级，进一步赋能了部门行业治理，推动了政务服务效能的全面提升。北京市通过 展看，基于横向的整体并入和双号并行取得了相对较好的效果，而由于存在工作 16 流程统筹、人员信息对接方面的问题，基于层级间政府关系的分中心归并相对滞 后。 第二，政务热线网络渠道运用水平不足。开辟多元化网络渠道是提供即时化、 个性化公共服务，降低话务成本、缓解话务压力的有效手段。虽然各地在网站、 客户端、小程序、新媒体、电子邮件等网络渠道的建设上做出了诸多努力，但是， 相关渠道的利用存在两

问题“接诉即办”工作的实施方案》，明确了改革措施和工作机制。10 月，北 12 京市委市政府印发《关于进一步深化“接诉即办”改革工作的意见》，健全全渠 道受理、诉求分类处理等十个机制，推进主动治理、依法治理、多元治理、数据 治理。 三是“主动治理”阶段。2021 年起，北京市结合党史学习教育，把接诉即 办作为“我为群众办实事”实践活动的主抓手，建立“每月一题”工作机制，聚 焦市民反映最集中的民生问题 供更加精准的服务。大模型的应用，优化了诉求全流程管理，实现了政务咨询的 快速解答、派单推荐的高效精准、群众诉求的智能导办以及回访考核的“零干预” 智慧化应用。通过深度挖掘市民诉求大数据，北京市推进了市民诉求数据与多元 数据的广泛联动和多维度分析，充分发挥了接诉即办“智慧大脑”的参谋辅助作 用，为市委、市政府的决策提供了有力支撑。此外，热线信息系统的持续优化升 级，进一步赋能了部门行业治理，推动了政务服务效能的全面提升。北京市通过 展看，基于横向的整体并入和双号并行取得了相对较好的效果，而由于存在工作 16 流程统筹、人员信息对接方面的问题，基于层级间政府关系的分中心归并相对滞 后。 第二，政务热线网络渠道运用水平不足。开辟多元化网络渠道是提供即时化、 个性化公共服务，降低话务成本、缓解话务压力的有效手段。虽然各地在网站、 客户端、小程序、新媒体、电子邮件等网络渠道的建设上做出了诸多努力，但是， 相关渠道的利用存在两

放。推进中小学信息技术课程建设，加强职 业院校（含技工院校）数字技术技能类人才 培养，深化数字经济领域新工科、新文科建 第 5 页 设，支持企业与院校共建一批现代产业学 院、联合实验室、实习基地等，发展订单制、 现代学徒制等多元化人才培养模式。制定实 施数字技能提升专项培训计划，提高老年 人、残障人士等运用数字技术的能力，切实 解决老年人、残障人士面临的困难。提高公 民网络文明素养，强化数字社会道德规范。 鼓励将数字经济领域人才纳入各类人才计 物联网等数字化转型核心 领域，定制系统培训规划，提升员工专业素养。同时，挖掘内部潜力人才，培育变革型领导骨 干，使其能精准洞察转型趋势，带领团队攻克难关，推动企业战略目标达成。此外，营造人才 多元化发展生态，打破部门与领域壁垒，搭建跨部门交流协作平台，激发员工创新思维与活力。 第 9 页 四、人才赋能：数字化转型的核心驱动力 在数字化转型大环境下，诸多企业的业务和工作流程终将面临着全面的转型或变革，岗位 术人才以及数字化应用人才的能 力域对照已经规划好的岗位，结合企业自身现状，细化胜任力要求，根据能力要求定制培 训方案。 第 19 页  引：引入多元培训体系 在数字化人才培养的征程中，中培伟业深知不同客户的多样需求，精心打造了丰富多元的 培训形式，全面覆盖公开课、精品录播、在线直播以及定制企业内训，以满足企业和学员在不 同场景下的学习需要。 公开课程： 汇聚行业权威专家与资深实