企业外汇风险数智化转型白皮书 从被动应对到主动管理 2025年度 二〇二五年九月 重庆市商业会计学会 浙江保融科技股份有限公司 3 企业外汇风险数智化转型白皮书 从被动应对到主动管理 2025年度 白皮书编委会 主 任： 程 平 重庆理工大学/重庆市商业会计学会 副主任： 沈秋宇 浙江保融科技股份有限公司 冯文政 浙江保融科技股份有限公司 陈雪宁 浙江保融科技股份有限公司 版权声明 《企业外汇风险数智化转型白皮书:从被动应对到主动管理（2025年度）》版权为重庆市商业 会计学会和浙江保融科技股份有限公司共同所有，受法律保护。转载、摘编或利用其它方式使用相 关内容或者观点的，应注明来源。违反上述声明者，将依法追究相关法律责任。 4 企业外汇风险数智化转型白皮书 从被动应对到主动管理 2025年度 前 言 在全球经贸格局深刻重塑、外汇市场剧烈波动的时代背景下，企业面临的外汇风险日 面临的外汇风险日 趋复杂多变。传统外汇管理手段在汇率高频波动、“风险中性”政策要求以及跨境资金 流监管趋严等多重因素下，正遭遇前所未有的挑战。 在此背景下，人工智能、区块链、大数据、云计算等新一代数字技术快速发展，深刻 重塑着企业治理结构与运营模式，为外汇风险管理注入了新的动能。将数智化技术贯穿 于敞口识别、策略制定、交易执行和会计处理的全流程，为企业构建更为智能和高效的 外汇风险管理

导致其数据共享意愿低。如何在保障数据安全和隐私的前提下，实现“数据可用 不可见”，是一个巨大的技术和法律挑战。 （三）跨境业务的外汇管制与合规约束 随着我国企业“走出去”步伐加快，跨境供应链金融需求旺盛，但其发展也 受到相关管制和合规要求的约束。 一是外汇管理政策。资金的跨境收付、融资、结算等环节，需要遵守国家外 24 汇管理局的相关规定。审批流程、额度管理、用途限制等，可能会影响跨境供应 民币结算、多币种融资、远期结售汇等汇率风险管理工具、全球现金管理等。 二是实现数字化与便利化。通过线上化、数字化的平台，企业可以在一个界 面上处理所有跨境业务，极大提升效率。同时，金融机构需要紧跟外汇管理政策 的便利化改革，为企业提供更高效的跨境资金划拨和结算服务。 三是服务“走出去”企业。为在海外进行投资、建厂或并购的中国企业，提 供覆盖其全球供应链的金融服务，支持其构建安全、有韧性的全球供应链网络。 二是探索新技术应用。支持金融机构探索央行数字货币（e-CNY）在跨境支 付中的应用，以及利用多边央行数字货币桥（m-CBDC Bridge）等项目，提升跨 境支付效率，降低成本。 三是提升外汇风险管理服务。鼓励银行提供更丰富、更灵活的汇率避险工具， 帮助参与跨境供应链的中小微企业管理汇率风险。 （二）支持企业和机构参与国际规则制定 建立有效路径，支持和鼓励我国的金融机构、企业和专家，深度参与供应链

汇率波动敏感性（汇率变动1%对利润的影 响） 2.利率波动敏感性（利率变动对债务成本的 影响） 3.债务货币错配率（本币债务/外币债务） 4.融资成本率（综合融资成本/总资产） 5.外汇敞口头寸占比（未对冲外汇头寸/总资 产） 表3-2： 国资监管重点问题溯源 风险图谱的本质，是用数据穿透信息不对称的迷雾，让风险从隐性变为显性，从孤立 变为关联，从静态变为动态。它不仅能精准锁定核心病灶，更能为监管提供靶向治疗的方

亿数据量，带动超 3 亿元社会投资。 同时，广西跨境金融区块链服务平台重点解决跨境融资中的 单证核验成本高、信息不对称、重复融资及监管难度大等问题， 银行原有单证管理系统与区块链平台直联海关、税务、外汇等数 据源，显著提升报关单核验、融资登记等操作效率。广西北部湾 银行创新“RCEP 原产地证+区块链融资”模式，缩短贸易背景审 核周期，2024 年上半年实现贸易融资投放 264.91 亿元7。广西柳州

基于无锁设计与异步补偿技术提升并发能力，结合全局事务协调与冲突检测能力保障数据一致性。 ① 低时延、高吞吐：基于内存存储机制和分布式算法提供微秒级读写能力，结合节点水平扩展、分片和 负载均衡等技术，可支持千万级 QPS。如证券交易、外汇结算等场景需微秒级响应，通过分布式缓存加速， 实现每秒处理数十万笔订单；手机银行、理财 APP 等实时查询场景，通过热点数据预加载和动态扩展， 实现千万级用户实时查询资产、交易记录。 28 ②

域一个新的增长点，为当地经济发展注入强劲动力。 在出口创汇方面，克拉玛依生产线的产品主要面向中亚及俄罗斯市场。预计服务器出口量将占到产能的30%至 40%，这一比例相当可观。随着出口量的增加，年出口创汇额有望超过3亿美元，为国家外汇储备做出积极贡献。 社会效益： 在就业与人才培育方面，直接创造了2000多个技术岗位，这些岗位涵盖了研发、运维和供应链管理等多个领域。 为了进一步培养本土化的ICT人才，与新疆大学、克拉玛依职