根据腾讯研究院文章，民航监管机构要求载人级eVTOL的零部件和材料安全性对标民航客机，以德国Lilium的eVTOL为例，为了满足欧盟适航认证的安 全标准，75%以上的零部件、配件和复材来自全球一级航空航天供应商，包括美国霍尼韦尔、德国代傲、日本东丽、法国Expliseat。所以中短期内 eVTOL供应链仍将以传统航空航天供应商为主；中短期由于严格的适航认证流程及ToB或ToG的商业模式，eVTOL更注重“飞行器属性”。长期看，随着 价值量为250万美元，推进系统、航电与飞控价值量占比大分别为40%、 20%。 ◥以Lilium公司eVTOL为例，一级航空航天供应商提供关键的子系统：ACITURRI提供机翼、机身和结构，霍尼韦尔提供航空电子 和飞控系统，东丽提供碳纤维复合材料。 Lilium公司eVTOL价值量拆分 以Lilium公司eVTOL为例，一级航空航天供应商提供关键的子系统 能源系统, 10% 装配件, 5% ◥民航监管机构要求载人级eVTOL的零部件和材料安全性对标民航客机，以德国Lilium的eVTOL为例，为了满足欧盟适航认证的安全 标准，75%以上的零部件、配件和复材来自全球一级航空航天供应商，包括美国霍尼韦尔、德国代傲、日本东丽、法国Expliseat。 ◥eVTOL的核心部件如碳纤维、电推进、电池、航电飞控等均需要进行严格适航流程，因此eVTOL制造产业链核心壁垒在于取证。因 为取证完成后一般不更

示整体能耗降低约��%，冷机维护成本 下降��%，进一步体现了平台化与服务化的价值[��]。 �、国际厂商的智能控制创新 �� · 第二章 暖通智控技术发展趋势与应用现状 · 西门子、霍尼韦尔、施耐德电气等企业纷纷将人工智能与深度学习融入楼宇自控系统。例如，智能诊断算法可提前 识别冷媒泄漏、风机故障，AI自学习控制可通过不断调整策略使建筑运行能耗降低��‒��%。在欧美多个办公楼、 （BAS/BMS）行业均呈现出高度相似的结构特征：一是外资与 合资品牌长期占据主导地位，二是市场集中度整体偏低。暖通智控作为智慧建筑的重要组成部分也不例外。 ●外资主导格局：在楼宇自控领域，霍尼韦尔、西门子、江森自控、施耐德等国际厂商长期占据主导地位，其产品体 系、标准化能力和工程经验形成了较高壁垒。 ●低集中度与长尾效应：尽管部分头部厂商的市场份额超过��%，但整体集中度不高，行业竞争呈现明显的“长 大主导力，并推动国产生态体系的完善。 行业并购与平台化 由于市场集中度仍然较低，行业正在通过并购整合、标准化平台建设和合同能源管理模式来提升集中度与客户粘 性。近年来，无论是外资品牌（如霍尼韦尔、西门子、江森自控、开利），还是国内头部品牌（如海尔、美的），都在通过 并购、战略合作和业务整合优化产品矩阵与服务能力。 未来，随着政策支持、技术创新和产业整合的深入，以及AI、IoT和大数据在行业中的深度应用，暖通智控市场有望

工控 系统安全运营面临诸多挑战。该公司在安全建设中，围绕工控系统安全运营，积极探索与各方融合。 （一）与五大防护对象安全建设的融合 (1) 设备安全：在工控系统安全运营框架下，对 ABB、霍尼韦尔等国外品牌工控设备开展资产测绘与漏洞管理。通 过与设备厂商合作，及时获取漏洞信息并制定修复方案。例如，针对某型号设备已知漏洞，在系统运营过程中 实时监测设备状态，提前部署防护措施，防止漏洞被利用，保障设备安全，夯实设备安全建设基础。 进入市场的时间 19 世 纪 20 世纪 21 世纪 60 年代 70 年代 80 年代 90 年代 10 年代 20 年代 2025 年后 工控领 域 国外品牌 西门子 富士电机 霍尼韦尔、施耐德、罗克韦尔、艾默生、欧姆龙、泰科流体控制 ABB 集团、通用电气、丹佛斯、图尔克 国内品牌 台达 正泰 和利时、中控技术、南京科远、华北工控、华中数控、研祥智能 汇川技术、东田工控、连硕设备技术 摩尔元数、华为 工业互 联网领 域 国内品牌 徐工汉云、工业富联、航天云网、美云智数、橙色云、树根互 联、海尔卡奥斯、用友精智、浪潮云洲、中天互联等 华为 西门子 富士电机 霍尼韦尔、施耐德、罗克韦尔、艾默生、欧姆龙、泰科流体控制 ABB 集团、通用电气、丹佛斯、图尔克 台达 正泰 和利时、中控技术、南京科远、华北工控、华中数控、研祥智能 汇川技术、东田工控、连硕设备技术

，信息显 示，广播，对讲等安防子系统；空调，计量，电梯，照明，巡 更，电力监测等多种 BA 子系统；NB，温湿度，气体浓度，水 体质量监测等多种环境监测感知子系统；海康，大华，英飞拓， 霍尼韦尔，博世，能美西科姆，捷顺，蓝卡，立方等多种品牌； MODBUS,ONVIF,RTSP,OBIX,OPC,BACKNET 等多种工业协议。 产品应用在住宅小区，文博司法，园区公园，商超酒店，电力

力。2024年8月发布Figure 02，已在宝马工厂参与汽车组装。同年12月成功交付客户，实现营收。 企业/产品概况 Figure AI发展历程 Figure AI, Inc.是一家总部位于美国加利福尼亚 州森尼韦尔的机器人公司，专注于开发人工智能 驱动的人形机器人。该公司由Brett Adcock于 2022年创立，他此前创立了Archer Aviation和 Vettery。Figure AI的团队汇集了来自波士顿动

、三星、烽火通信、TP-LINK 网络 中国移动、中国联通、中国电信 通信模组 Telit、U-Blox、日海通讯、广和通、和而泰、移远通信、有方科技、上海庆科、杭州古北 传感 传感器 霍尼韦尔、博世、歌尔股份、华工科技、易腾迈、高德红外、耐威科技、飞思卡尔、汉威科技、瑞声科 技、远望谷、苏州固碍 传感类设备 海康威视、移为通信、三川智慧、金卡智能、新天科技、万集科技 2.3 102 日本供应商占据产业链主导领先地位。 日本信越、日本SUMCO、德国Siltronic、韩国SunEdision 74% 美国气体化工、美国普莱克斯、日本昭和电工、英国BOC 75% 欧美 BASF、霍尼韦尔、ATMI、杜邦 37% 日本公司 关东化学、三菱化学、京都化工、住友化学 34% 台湾地区和韩国公司 东应化、脸仕电子、鑫林科技、东友 17% 日本合成橡胶、东京日化、美国罗门哈斯、日本信越

G3000 集成驾驶舱，Archer的Midnight eVTOL也采 用Garmin的G3000集成驾驶舱，Avidyne航 电和Beta、SkyDrive合作，泰雷兹主要合作对 象是Eve，霍尼韦尔推出云化航电平台，主要 的eVTOL整机合作商是韩国现代的 Supernal 和英国的Vertical。这些系统被广泛应用于 通用航空及新兴的eVTOL市场，涵盖从导航 显控、飞行管理、飞控计算机等各种功能。相

G3000 集成驾驶舱，Archer的Midnight eVTOL也采 用Garmin的G3000集成驾驶舱，Avidyne航 电和Beta、SkyDrive合作，泰雷兹主要合作对 象是Eve，霍尼韦尔推出云化航电平台，主要 的eVTOL整机合作商是韩国现代的 Supernal 和英国的Vertical。这些系统被广泛应用于 通用航空及新兴的eVTOL市场，涵盖从导航 显控、飞行管理、飞控计算机等各种功能。相

美国量子科技代表性厂商 光子盒研究院 QUANTUMCHINA | 2025.2 31 05 第二章 北美量子科技产业发展概况 典型企业分析： 科技巨头占比较高 Quantinuum由2021年与霍尼韦尔收购的英国量子公司 Cambridge Quantum合并而来。2024年，Quantinuum将 System Model H2-1处理器从32比特升级到56比特，并实现了 99.914(3

光子盒研究院 QUANTUMCHINA | 2025.2 美国：领军量子计算企业多为科技巨头 02 硬件整机代表性厂商 第九章 供应商评价 115 Quantinuum由2021年与霍尼韦尔收购的英国量子公司 Cambridge Quantum合并而来。2024年，Quantinuum将 System Model H2-1处理器从32比特升级到56比特，并实现了 99.914(3